लीलावती गेल्या अनेक दिवसांपासून वयोमानाशी संबंधित आजारांशी झुंजत होत्या. त्यांना एका खाजगी रुग्णालयात दाखल करण्यात आले, तेथे उपचारादरम्यान त्याच निधन झाल.
अनेक वर्षांपासून 600 हून अधिक चित्रपटांमध्ये काम केलेल्या लीलावती त्यांचा मुलगा विनोद राजसोबत नेलमंगला येथे राहत होत्या. विनोदही अभिनेता आहे.
दक्षिण कन्नड जिल्ह्यातील बेलथंगडी येथे लीला किरण म्हणून जन्मलेल्या लीलावती 'भक्त कुंभरा', 'संथा थुकाराम', 'भक्त प्रल्हाद', 'मांगल्य योग' आणि 'माने मेच्छिदा मदादी' यांसारख्या चित्रपटांमधील भूमिकांसाठी ओळखल्या जातात. त्या कन्नड मॅटिनी आयडॉल म्हणून ओळखली जाते.